La mise en œuvre d’une stratégie visant à minimiser ses frais de trading est une priorité pour un trader. Dans cet article, découvrez quatre méthodes différentes vous permettant de réduire l’impact des frais dans votre expérience de trading.
Pour rappel, les frais de trading sont tout simplement tous les coûts associés à l’achat et à la vente de crypto monnaies ou autres instruments financiers. Dans le cadre de notre article, on fera notamment un focus sur les stratégies permettant de réduire les frais de trading lors de transactions impliquant des produits dérivés ou des futures.
Les ordres limit
Cette première stratégie fonctionne autant avec le marché spot qu’avec le marché des produits dérivés. Un ordre limit vous permet de programmer votre future transaction à un prix spécifique que vous aurez fixé. Ainsi, à l’inverse de l’ordre au marché, l’ordre limit vous offre un contrôle total sur le prix d’achat.
De plus, lorsqu’un trader décide de passer un ordre limit, il participe directement à apporter de la liquidité au marché. On les appelle les « market maker » ou, en français, les « faiseurs de marchés ».
Cette position de market maker est optimale pour réduire ses frais de trading puisque sur la majorité des exchanges de crypto monnaies, les markets maker bénéficient de frais de trading moins importants. Pour le comprendre, rien de mieux qu’un tableau :
Il s’agit du top 20 des plateformes d’échange de produits dérivés proposant des crypto monnaies selon le très réputé site Coinmarketcap. Grâce à ce comparatif, on repère assez facilement la différence notable entre les frais maker et les frais taker.
Mettre en place une stratégie TWAP
La deuxième stratégie que l’on va explorer est celle du Time-Weighted average (TWAP). En français, ce terme se réfère à un prix moyen pondéré dans le temps. Comme son appellation peut l’indiquer, une stratégie TWAP permet d’optimiser ses entrées sur le marché, mais elle s’adresse principalement aux gros portefeuilles.
Lors de l’utilisation d’un TWAP, un trader souhaite obtenir un prix d’exécution moyen proche du prix moyen pondéré dans le temps sur une période spécifique. Pour y parvenir, le TWAP divise la transaction voulue en plusieurs transactions différentes pour les exécuter à des moments distincts.
Le TWAP est généralement utilisé lorsqu’un trader souhaite passer une transaction si conséquente qu’elle pourrait fortement influencer le cours de la paire ciblée. De plus, lorsque cette transaction se produit sur le marché des produits dérivés, le trader prend le risque de voir le marché changer soudainement de direction et d’impacter l’intégralité de son trade.
En divisant en plusieurs transactions distinctes, le trader se protège des risques inhérents à la volatilité du marché grâce à la discrétion de son trade et à une exécution des transactions à une meilleure moyenne de prix d’achat. De nombreux exchanges de crypto monnaies proposent de mettre en œuvre une stratégie TWAP.
Les liens d’affiliation
La quatrième et dernière stratégie développée sera donc celle de l’affiliation. Pour résumer rapidement ce qu’est l’affiliation dans le contexte des plateformes de trading, il suffit de retenir le concept suivant : une personne gagne des avantages dès lors qu’une nouvelle personne s’inscrit sur un exchange de crypto monnaies par le biais de son lien affilié.
En revanche, les avantages sont également du côté de la personne qui utilise un lien d’affiliation pour s’inscrire et commencer à trader sur une plateforme de crypto monnaies. A noter que cette solution peut être appliquée par tout le monde.
Alors comment ça marche ? Il vous suffit d’utiliser un lien affilié pour vous inscrire sur une plateforme et obtenir généralement un bonus offert par la plateforme.
Ce bonus prend parfois la forme d’une réduction des frais de trading. Par exemple, sur Binance, les filleuls bénéficient d’une réduction de 10% sur les frais de trading de Futures lors de leurs 30 premiers jours de trading.
Conclusion
La réduction des frais de trading sur les produits dérivés n’est pas chose aisée pour les particuliers. Si l’on considère que l’utilisation des ordre limit et des liens d’affiliation sont les seules solutions fiables pour cette catégorie de personnes, elles ne sont pas pour autant intuitives pour les investisseurs non avertis.
En revanche, pour les acteurs professionnels ou les particuliers possédant un portefeuille élevé, le recours au TWAP et l’obtention d’un statut VIP représentent des solutions presque indispensables pour pouvoir se préserver des frais de trading.
En réalité, chaque profil de trader peut trouver son compte pour minimiser les frais de trading, mais force est de constater qu’en matière de produit dérivé, les professionnels seront souvent privilégiés par les plateformes de crypto monnaies sur le long terme.
