Alors que le Bitcoin et d’autres crypto monnaies connaissent des fluctuations de prix parfois vertigineuses, une nouvelle solution a vu le jour pour apporter une certaine stabilité : les Stablesats.
Mais qu’est-ce qui rend les Stablesats si spéciaux ? Comment fonctionnent-ils ? Comment se distinguent-ils des autres Stablecoins ? C’est ce que nous allons voir dans cet article.
Que sont les Stablesats ?
Les Stablesats sont, en essence, des « dollars ou USD synthétiques » qui fonctionnent exclusivement sur le réseau Lightning de Bitcoin. Au lieu d’être une monnaie à part entière, ils représentent une valeur stable, équivalente au dollar américain, tout en étant intégrés à l’écosystème Bitcoin.
Cela signifie que les utilisateurs peuvent profiter de la rapidité, de la sécurité et de la décentralisation du Bitcoin, tout en ayant la tranquillité d’esprit d’une valeur qui ne fluctue pas de manière imprévisible.
L’origine des Stablesats
C’est du côté de l’entreprise sud-américaine Galoy qu’il faut se tourner pour comprendre la genèse du projet Stablesats. Galoy est une entreprise à l’origine de nombreux projets notables en Amérique latine, comme le portefeuille Bitcoin au Salvador ou encore de l’application Jungle App.
Face à la volatilité notoire du Bitcoin, une question se posait : comment permettre aux utilisateurs et commerçant de profiter de la puissance du Bitcoin tout en offrant une certaine stabilité monétaire ? C’est dans cette optique que les Stablesats ont été conçus.
En introduisant cette innovation, Galoy a ouvert la voie à une nouvelle ère où les utilisateurs peuvent bénéficier de la rapidité et de la sécurité du réseau Lightning, tout en ayant la tranquillité d’esprit d’une valeur stable liée au dollar.
Comment les Stablesats maintiennent-ils une valeur stable ?
Tout d’abord, les Stablesats utilisent ce que l’on appelle un « swap perpétuel inversé. Cela peut sembler compliqué, mais en réalité, c’est un instrument financier qui, dans ce cas, permet de maintenir la valeur en dollars stable (USD synthétique). Pour acquérir des Stablesats, les utilisateurs devront se munir d’un portefeuille compatible ou “Stablesats-enabaled Lightning Wallet” (ex : Blink Wallet, Bitcoin Beach Wallet, etc.).
Une fois les BTC ou sats (Un Satoshi (sat) = à 0,00000001 BTC) déposés sur votre compte, un deuxième compte ou “sous-wallet”, cette fois-ci dédié au stockage de Stablesats (USD Synthétique.), leur sera automatiquement créé. Vous aurez donc 1 “BTC Account”, et 1 “USD Account”.
Dès lors que l’utilisateur convertira une partie de ses fonds en Stablesats, les satoshis transférés seront envoyé dans ce qu’on appelle une « banque Bitcoin », puis utilisés en guise de collatéral pour l’ouverture d’un short (parie à la baisse). Vous aurez d’un côté votre wallet BTC, et de l’autre vos Stablesats (USD Account), c’est-à-dire vos BTC adossée à un USD Synthétique.
De fait, dans le cas où le prix du BTC chute, les gains générés via le short permettront de couvrir les pertes de votre portefeuille BTC. À l’inverse, dans le cas où le prix du BTC augmente, les gains engendrés sur votre portefeuille BTC permettront de couvrir les pertes liées au short.
Il est important de noter que les Stablesats reposent sur des tiers de confiance, tels que Galoy et OKX, qui gèrent les contrats de produits dérivés. Bien que cela offre une solution intéressante, cela introduit également une dépendance à ces entités.
Quels sont les avantages et inconvénients des Stablesats ?
Regardons désormais ce que ces « dollars synthétiques » ont à offrir et les préoccupations qu’ils peuvent susciter :
Avantages :
- Stabilité financière : L’un des principaux atouts des Stablesats est de fournir une valeur stable, protégeant ainsi les utilisateurs des fluctuations souvent imprévisibles du Bitcoin. C’est un peu comme avoir le meilleur des deux mondes : la puissance du Bitcoin et la stabilité du dollar.
- Flexibilité : Grâce à leur compatibilité avec le réseau Lightning, les Stablesats offrent une grande flexibilité. Les utilisateurs peuvent envoyer, recevoir et conserver à la fois des Bitcoins et des Stablesats dans un seul portefeuille.
- Inclusion financière : Pour ceux qui n’ont pas accès aux services bancaires traditionnels, en particulier dans des régions comme l’Amérique latine, les Stablesats peuvent offrir une alternative précieuse, permettant des transactions numériques stables.
Inconvénients :
- Dépendance à des tiers : Bien que les Stablesats offrent une solution innovante, ils dépendent de tiers de confiance, comme Galoy et OKX. Cette dépendance peut susciter des préoccupations en matière de sécurité et de confiance.
- Complexité : Pour certains, le concept de « swap perpétuel inversé » et le fonctionnement global des Stablesats peuvent sembler complexes, nécessitant une certaine éducation pour être pleinement compris.
Stablesats vs les autres Stablecoins
Les Stablesats et les stablecoins traditionnels, tels que USDT et USDC, visent tous deux à offrir une valeur stable dans le monde des cryptomonnaies, mais ils diffèrent dans leur approche.
Dans un premier temps, les Stablesats, fonctionnant sur le réseau Lightning de Bitcoin, utilisent des contrats dérivés, en particulier le « swap perpétuel inversé », pour imiter la valeur du dollar sans nécessiter de réserves réelles. En revanche, les stablecoins traditionnels sont souvent adossés à des réserves tangibles de monnaie fiduciaire pour garantir leur valeur.
De plus, alors que les Stablesats offrent une solution adaptée aux utilisateurs du réseau Lightning, les stablecoins traditionnels ont une acceptation et une utilisation plus larges dans l’écosystème global des cryptomonnaies.
Ce qu’il faut retenir
Enfin, les Stablesats offrent une solution très intéressant pour les utilisateurs, développeurs et commencent qui souhaitent faire face à la volatilité du marché, tout en bénéficiant de la puissance et des avantages du réseau Lightning de Bitcoin.
Questions fréquemment posées au sujet des Stablesats
Qu’est-ce qu’un Stablesat ?
Un Stablesat est un « dollar synthétique » fonctionnant sur le réseau Lightning de Bitcoin. Il utilise des contrats dérivés pour imiter la valeur du dollar, offrant ainsi une stabilité face à la volatilité du Bitcoin.
Quels sont les avantages d’utiliser les Stablesats ?
Les Stablesats combinent la rapidité et la sécurité du réseau Lightning de Bitcoin avec la stabilité du dollar. Ils protègent contre la volatilité du Bitcoin tout en permettant des transactions rapides et à faible coût.
Les Stablesats sont-ils similaires aux stablecoins comme USDT ou USDC ?
Non, bien que les deux offrent une valeur stable, les Stablesats fonctionnent sur le réseau Lightning de Bitcoin en utilisant des contrats dérivés, tandis que les stablecoins traditionnels sont souvent adossés à des réserves réelles de monnaie fiduciaire.
Quel est le rôle de la « Banque Bitcoin » dans le système Stablesat ?
La « Banque Bitcoin » détient les satoshis ou BTC utilisés comme garantie pour ouvrir des positions short, permettant aux Stablesats de maintenir leur parité avec le dollar, même lorsque le prix du Bitcoin fluctue.
Est-ce que je peux convertir mes Stablesats en Bitcoin à tout moment ?
Oui, vous pouvez convertir vos Stablesats en Bitcoin. La « Banque Bitcoin » fermera la position short associée, ajustera les gains ou pertes, et vous renverra l’équivalent en satoshis.
